Наша компания является залоговым кредитором банкротящегося должника. Мы хотели бы получить возможность голосовать на собрании кредиторов. Ликвидность заложенного имущества на сегодняшний день не слишком высока. Можем ли мы добиться внесения изменений в реестр требований кредиторов в части признания нашего требования не обеспеченным залогом? И еще один вопрос: можем ли мы отказаться от залога только в отношении части заложенного имущества? Иными словами, мы бы хотели в отношении условно половины имущества остаться залоговыми кредиторами, а в отношении второй половины - стать конкурсными кредиторами.

Гражданское законодательство основывается на необходимости беспрепятственного осуществления гражданских прав, обеспечения восстановления нарушенных прав, их судебной защиты. Юридические лица приобретают и осуществляют свои гражданские права своей волей, в своем интересе и по своему усмотрению (п. 1, 2 ст. 1, п. 1 ст. 9 ГК РФ).

Свобода осуществления своих прав подразумевает в том числе свободный выбор лицом наиболее эффективного, по его мнению, способа защиты нарушенного права из тех, что предусмотрены законом.

Законный интерес кредитора в обязательственном правоотношении заключается в получении надлежащего встречного исполнения с должника (ст. 408 ГК РФ).

Кредитор, требования которого обеспечены залогом, имеет в банкротстве особый (привилегированный) статус, что следует из порядка распределения конкурсной массы (п. 2 ст. 131, п. 4 ст. 134, ст. 138 Федерального закона от 26.10.2002 № 127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)», далее - Закон о банкротстве). Наличие дополнительного имущества, за счет которого может быть получено встречное исполнение, повышает гарантии исполнения обязательства должником и расширяет права кредитора. Так, в частности, в случае неисполнения или ненадлежащего исполнения должником обязательства, обеспеченного залогом, кредитор вправе получить удовлетворение из стоимости заложенного имущества преимущественно перед другими кредиторами залогодателя (п. 1 ст. 334 ГК РФ).

Включение требований кредитора в реестр не лишает его впоследствии возможности подать заявление о частичном или полном исключении его требований из реестра. Как указано в п. 8 постановления Пленума ВАС РФ от 15.12.2004 № 29 «О некоторых вопросах практики применения Федерального закона „О несостоятельности (банкротстве)“», реализация требования к должнику представляет собой одну из форм осуществления гражданского права, и кредитор вправе отказаться от его реализации. В то же время определение арбитражного суда об исключении требований такого кредитора из реестра лишает его права требовать включения в реестр вновь.

Стремление кредитора, отказавшегося от части залоговых прав, воспользоваться правом голосования не может оцениваться как противоправное, так как участие в принятии решений, отнесенных к компетенции собрания кредиторов, является неотъемлемым правом незалогового кредитора.

Разумный интерес кредиторов, защищаемый законом, состоит в максимальном удовлетворении своих требований за счет имущества должника. При этом отказ залогового кредитора от части залоговых прав увеличивает потенциальную возможность удовлетворения требований иных кредиторов за счет части выручки, полученной от реализации предмета залога при благоприятном результате торгов.

Надо сказать, что раньше суды исходили из того, что смена статуса кредитора с залогового на конкурсного невозможна. Однако Верховный суд РФ в одном из своих недавних определений сформулировал противоположную правовую позицию.

Экономическая коллегия Верховного суда РФ разрешила залогодержателю отказаться от залогового статуса в отношении части своих требований к должнику в деле о банкротстве (Определение Верховного суда РФ от 01.08.2016 № 308-ЭС15-6280(3) по делу № А32-29459/2012). Как при этом было отмечено, Закон о банкротстве, следуя основным началам гражданского законодательства, не запрещает залоговому кредитору отказаться полностью или частично от своих залоговых прав, по существу, снизив тем самым по своей воле гарантии удовлетворения своих требований не в ущерб другим кредиторам. Закон не обязывает кредитора действовать именно таким способом, а предоставляет ему возможность действовать по своему усмотрению.

Включение требований кредитора в реестр не лишает его впоследствии возможности подать заявление о частичном или полном исключении его требований из реестра. Исключение требований кредитора из реестра, как и всякое иное действие, направленное на реализацию его воли по уменьшению объема своих прав, не нарушает принцип однократности волеизъявления кредитора относительно требований, подлежащих включению в реестр.

Таким образом, требования кредитора о частичном изменении его статуса фактически являются частичным отказом от своих прав, не противоречат закону и подлежат удовлетворению.

Данная правовая позиция была воспринята и судами нижестоящих инстанций. Как отметил Арбитражный суд Уральского округа в постановлении от 12.09.2017 № Ф09-11756/16 по делу № А76-27285/2015, возможна ситуация, когда залогодержатель отказывается от части своих прав, вытекающих из залога. При этом суд округа отметил, что, хотя закон не запрещает залогодержателю отказываться от части своих прав, вытекающих из залога (в том числе и частично, освободив от возможных правопритязаний часть стоимости заложенного имущества), в то же время в силу п. 6 ст. 450.1 ГК РФ, п. 4 ч.1 ст. 150, ч. 3 ст. 151 АПК РФ если кредитор отказался от правопритязания на преимущественное удовлетворение части своего требования за счет выручки от реализации заложенного имущества, то в последующем осуществление этого права не допускается. Закон о банкротстве допускает включение в реестр части требований кредитора как обеспеченных залогом и другой части требований того же кредитора - на общих основаниях, однако такой кредитор не становится обладателем двойного статуса в отношении одного и того же требования.

Таким образом, судебная практика исходит из того, что кредитор может изменить свой статус залогового на статус конкурсного кредитора, в том числе в отношении части заложенного имущества. Но ему необходимо учитывать, что, изменив статус, стать вновь залоговым кредитором у него уже не получится.

Залоговый кредитор является компанией или частным займодавцем, получившим от заемщика определенное имущество в залог. Обычно в качестве залогового имущества выступают разные объекты недвижимости или автомобили. Залог является гарантией того, что получатель денежных средств вернет всю сумму с начисленными процентами кредитору. В ином случае он лишится своего имущества, которое будет продано на торгах. Даже если заемщик объявляет себя банкротом, то он не освобождается от требований разных займодавцев. Претензии кредитора, с которым составлена закладная, подкрепляются залоговым имуществом.

Статус залогового кредитора

Он является займодавцем, обладающим определенными правами на имущество, принадлежащее заемщику. Только благодаря наличию грамотно составленной и зарегистрированной закладной имеется возможность взыскать долг с помощью продажи материальной ценности.

Именно залогодержатель должен доказать, что у должника имеется определенный объект в собственности. Если у других займодавцев имеются возражения, то поиск доказательств осуществляется назначенным управляющим.

Залогодержатель имеет право получить свои средства после продажи конкретного имущества, на которое было наложено обременение. Такие кредиторы включаются в третью очередь заявителей. Но за счет гарантий такой кредитор может рассчитывать вовсе на досрочное погашение долга.

Какую играет роль?

Роль залогового кредитора заключается в том, что именно он принимает решение относительно того, какие действия будут выполняться с конкретным залоговым имуществом. Процесс осуществляется только при наличии просрочки платежа и начала процедуры банкротства в отношении неплательщика. Держатель залога может отказаться от своих прав, чтобы принимать участие в голосовании на собраниях.

Заемщик имеет права на залоговое имущество, которые не могут быть оспорены судом или назначенным управляющим. Нередко при помощи управляющего обеспечивается восстановление платежеспособности должника, поэтому он может далее справляться со своими обязательствами. В этом случае имущество остается в собственности заемщика.

Какие подготавливаются документы?

Залоговый кредитор может предъявлять требования к должнику в рамках объявления его банкротом. Он может выступать инициатором данного процесса. Чтобы залогодержатель был признан официальным кредитором во время процедуры банкротства, он должен обладать доказательствами наличия обременения на имуществе должника.

В качестве доказательств могут использоваться следующие документы:

• выписка из ЕГРН, если залог был оформлен официально, поэтому соответствующие сведения были внесены в реестр;
• акт проверки помещения или автомобиля;
• выписка из ЕГРЮЛ;
• акт наложения ареста на залоговое имущество;
• акт описи материальной ценности;
• акты сверки;
• свидетельство о регистрации автомобиля;
• описи инвентаризации.

Только при наличии вышеуказанной документации будут учитываться требования залогового кредитора. Именно на основании решения, принятого арбитражным управляющим, определяется конкретное положение кредитора в процессе банкротства. Если имеются подтверждения того, что только с помощью залогового имущества должник сможет восстановить свою платежеспособность, то залогодержатель не сможет получить данный предмет для погашения долга. Но это относится только к ситуации, когда должник проходит через процедуру финансового оздоровления.

Правила составления заявления

Чтобы конкретный займодавец был признан залоговым, он должен подать соответствующее заявление в суд или арбитражному управляющему. Заявление залоговым кредитором может составляться в разных ситуациях:

• залогодержатель может подавать иск в качестве обычного кредитора, у которого отсутствует составленная закладная с должником, но объявить о своем положении придется уже в процессе производства, а также существует вероятность пропуска срока, поэтому займодавец не сможет далее участвовать в процессе и обладать какими-либо преимуществами;
• с самого начала кредитор может доказать, что у него имеется в залоге имущество, принадлежащее должнику, что позволяет пользоваться определенными гарантиями, а также получить средства сразу после продажи данного материального предмета.

Наиболее часто пользуются банки вторым способом, так как это позволяет получать средства от заемщика оперативно и в полном размере.

Какими наделяется правами?

Права залогового кредитора представлены в следующих видах:

• принятие непосредственного участия в конкурсном производстве, которое заключается в продаже имущества, принадлежащего должнику, причем такая процедура применяется, если по разным причинам невозможно воспользоваться другими методами взыскания средств;
• так как долг такого займодавца является основным, то он может рассчитывать на оперативное получение денег от продажи имущества;
• допускается участие даже в процессе финансового оздоровления должника, причем в это время неплательщик должен исполнять требования залогодержателя;
• принятие участия в собраниях, где проводится голосование о возможности формирования графика, на основании которого будут погашаться долги неплательщиком;
• участие во внешнем управлении, так как займодавец может влиять на определение цены залогового имущества, если принимается решение о его продаже, а также настаивать на сокращении расходов должника.

За счет таких многочисленных прав кредитор может способствовать оперативному получению своих средств. Залоговый кредитор наряду с другими кредиторами должен заблаговременно оповещаться о том, что конкретный должник признается банкротом. Только в этом случае он может в установленные сроки предъявить свои требования.

Какие имеются обязанности?

Кроме определенных прав, имеются у залогового кредитора обязанности. К ним относится:

• проведение аукциона, на котором продается залоговое имущество;
• применение разных мер, предназначенных для взыскания долга с неплательщика;
• принятие участие в собраниях, где требуется голосовать при принятии того или иного решения, но кредитор имеет право отказаться от таких обязательств, для чего им составляется официальное заявление, так как только в этом случае у него имеются преимущества при получении денег от продажи ценностей;
• определяется, при каких условиях будет продаваться имущество;
• распределяются средства, полученные в результате продажи ценностей, принадлежащих должнику;
• подается ходатайство, в котором указывается, что кредитор имеет право на определенное имущество должника за счет правильно оформленной закладной;
• предъявление требований;
• решение вопросов, касающихся продажи объектов и получения денег для погашения долга.

Если в результате продажи имущества остается денежная сумма, то она передается назначенному управляющему, после чего она направляется на погашение других долгов, имеющихся у неплательщика.

Права залоговых кредиторов на собраниях кредиторов

Во время проведения собрания кредиторов залогодержатели обладают некоторыми специфическими правами. К ним относится:

• определяются условия, при которых осуществляется продажа залогового имущества;
• в первую очередь средства, полученные от реализации данных ценностей, направляются именно фирме, которая обладает закладной;
• но при наличии таких преимуществ теряет кредитор право голосовать на собраниях;
• хотя займодавец не может голосовать, он имеет право принимать участие в обсуждениях или вовсе выступать на собраниях.

Как займодавец включается в реестр?

Залоговый кредитор в банкротстве непременно должен включаться в реестр кредиторов. Решение о включении конкретной компании в реестр принимается исключительно судом. Для этого требуется подать специальное заявление.

Иск к неплательщику может предъявляться в определенный период времени в рамках процесса признания его несостоятельным. Это возможно даже при условии, что уже было инициировано конкурсное производство. Своевременное предъявление иска предоставляет кредитору некоторые преимущества по сравнению с другими фирмами.

Реестр оставляется открытым в течение только двух месяцев. Начинается данный период с момента, как в открытых источниках будет опубликована информация о банкротстве конкретного должника. Если кредитор не успеет подать иск в установленные сроки, то он сможет рассчитывать на получение средств только после того, как будут погашены долги компаний, включенных в реестр.

Как поступить при пропуске срока?

Если залоговый кредитор не успел подать заявление на включение в реестр в установленные сроки, то он рискует тем, что его долг не будет погашен вовсе, так как нередко средств, вырученных от продажи имущества должника, не хватает для погашения всех задолженностей.

Первоначально погашаются долги всех кредиторов, включенных в реестр. Оставшиеся средства от конкурсного производства направляются на оставшиеся задолженности. Подать заявление можно только в течение двух месяцев после начала процедуры банкротства. Поэтому каждый кредитор должен самостоятельно заботиться о своевременной подаче иска.

Заключение

Залоговые кредиторы представлены займодавцами, которые составляли с должником закладную. Они имеют определенные преимущества перед другими кредиторами, так как могут получить оперативно средства от продажи залогового имущества. Для этого важно своевременно подать иск в суд.

Если займодавец желает принимать участие в голосовании на собраниях, то ему придется отказаться от своего статуса и преимуществ. При таких условиях снижается вероятность получения своих средств после проведения конкурсного производства, так как деньги будут распределяться стандартным образом на основании имеющейся очередности.

Залоговый кредитор может повысить свое влияние на процедуру банкротства должника четырьмя способами. Например, уступить право требования третьему лицу.

Залоговые кредиторы имеют преимущественное право удовлетворить свои требования в рамках банкротства должника за счет заложенного имущества. Порядок такого преимущественного удовлетворения закреплен в ст. 138 Федерального закона от 26.10.2002 № 127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)» (далее — ). В обмен на такую привилегию Закон № 127-ФЗ существенно ограничивает залоговых кредиторов в праве влиять на ход процедуры банкротства. Так, п. 1 ст. 12 Закона № 127-ФЗ и ряд его отдельных статей (например, ст. 115 (замещение активов должника) и ст. 150 (заключение мирового соглашения)) предусматривают, что залоговые кредиторы:

• имеют право голоса в процедуре наблюдения;
• получают право голоса в ходе финансового оздоровления и внешнего управления при отказе от реализации предмета залога в рамках соответствующей процедуры и
• в ходе конкурсного производства голосуют по весьма ограниченному кругу вопросов повестки дня.

Логика законодателя состоит в том, что требование залогового кредитора находится в привилегированном положении в связи с преимущественным удовлетворением за счет предмета залога, а не за счет конкурсной массы вместе с остальными кредиторами. Поэтому у залогового кредитора отсутствует интерес в завершении процедур банкротства наиболее выгодным для всех кредиторов образом.

На практике возникают ситуации, когда залоговый кредитор теряет интерес в преимущественном удовлетворении своего требования и желает обменять часть привилегированности своего требования на возможность голосовать наравне с незалоговыми кредиторами должника. Такое возможно, например, в случае падения стоимости предмета залога или когда обеспеченное обязательство в силу различных причин существенно превысило стоимость предмета залога.

Залоговые кредиторы, оказавшиеся в подобных ситуациях, имеют как минимум четыре возможных варианта поведения.

Голосование кредитора в общем порядке

Залоговый кредитор может не предпринимать никаких действий и смириться со своим новым положением, получить меньшее удовлетворение обеспеченного залогом требования, после чего голосовать в общем порядке непогашенными требованиями (п. 5 постановления Пленума ВАС РФ от 23.07.2009 № 58 «О некоторых вопросах, связанных с удовлетворением требований залогодержателя при банкротстве залогодателя»; далее — Постановление Пленума ВАС № 58). Однако в этом случае момент для влияния на процедуру банкротства может быть упущен, так как реализация предмета залога и удовлетворение требований залогового кредитора на практике занимают значительное время (особенно если речь идет о дорогих или специфичных активах, сложных для реализации).

Заявление кредитора о праве голоса по требованиям стоимостью выше предмета залога

Залоговый кредитор может в порядке ст. 60 Закона № 127-ФЗ обратиться в суд с заявлением о признании за ним права голоса в части требований, превышающих рыночную стоимость предмета залога. Подать такое заявление Закон № 127-ФЗ не запрещает, однако автору данной статьи не встретились судебные акты, где на практике был бы успешно применен подобный вариант. Тем не менее существование этого варианта признается в научной литературе (Несостоятельность (банкротство): научно-практический комментарий новелл законодательства и практики его применения / В. В. Витрянский, В. В. Бациев, А. В. Егоров и др.; под ред. В. В. Витрянского. М.: Статут, 2010).

Изменение условий обеспечения требования

Залоговый кредитор вправе изменить условия обеспечения своего требования. В частности, уменьшить его размер путем отказа от осуществления права залога в отношении части требования. При этом часть требования, в отношении которой заявлен отказ от осуществления прав залога, перейдет в категорию требований, не обеспеченных залогом имущества должника.

Однако до вынесения Верховным судом арбитражные суды не всегда признавали за кредитором такое право. Некоторые суды, ссылаясь на принцип диспозитивности в осуществлении гражданских прав, удовлетворяли заявления залоговых кредиторов об отказе от осуществления прав залога в части требования ( , ).

Между тем в большинстве аналогичных ситуаций суды отказывались вносить изменения в реестр на основании отказа залогового кредитора от осуществления прав залога.

Суды считали, что такой отказ:

• нарушает права других кредиторов ();
• возможен только на стадиях финансового оздоровления или внешнего управления ( , );
• направлен на пересмотр вступившего в законную силу определения о включении требований в реестр (постановления 7ААС от 08.06.2010 по делу № А45-3834/2009, ).

Стоит отметить, что описанная судебная практика сложилась до введения в Гражданский кодекс РФ ст. 450.1, которая прямо закрепила возможность отказа от реализации права.

Уступка права требования

Залоговый кредитор может уступить часть своих требований к должнику третьему лицу, но уже в качестве требований, не обеспеченных залогом. Такое третье лицо станет частичным процессуальным правопреемником залогового кредитора и будет обладать правом голоса, поскольку оно уже получило необеспеченные требования. Этот вариант в свое время был признан допустимым на уровне высших судебных инстанций ().

Помимо предложенного широкого спектра юридических услуг, в штате Международной Юридической Компании присутствуют высококвалифицированные бухгалтеры и специалисты в области налогового права, помогающие безупречно проходить выездные и камеральные проверки. Мы предоставляем юридические консультации и качественную юридическую помощь по следующим вопросам:

• регистрация и ликвидация юридических лиц;
• офшоры;
• ФАС и оценка бизнеса;
• аудит, налоговый консалтинг, бухгалтерия;
• представительство в судах;
• юридическое сопровождение сделок с недвижимостью, регистрация и оформление.

Юридические услуги в Москве от профессионалов

Не секрет, что основой успешной работы любого предприятия является качественная юридическая поддержка. Многим фирмам в повседневной деятельности постоянно приходится сталкиваться с решением сложных юридических задач. Обратиться за помощью к профессионалам – самый разумный вариант в таком случае. Квалифицированная помощь юристов поможет организации избежать рисков, которые могут возникнуть при самостоятельном решении вопросов, в том числе избежать значительных финансовых потерь. Оценить качественную работу профессионалов Вы можете, обратившись к специалистам нашей юридической компании по мере возникновения правовых вопросов или, заключив договор абонентского юридического обслуживания, предполагающий комплексное юридическое сопровождение деятельности фирмы. Компании, стоящие на нашем абонентском юридическом обслуживании, практически не подвержены рискам выездных и камеральных налоговых проверок. Абонентское юридическое обслуживание повышает экономическую эффективность фирмы не менее чем на 20%.

Наши основные преимущества:

Надежность. Мы являемся стабильной успешной юридической компанией: более 10 лет на рынке юридических услуг.

Грамотность. В нашем штате представлены высококвалифицированные юристы в различных областях права.

Умение применять противоречия и пробелы российского законодательства.

Работа во всех регионах РФ.

Индивидуальный подход к клиенту. Мы не предлагаем универсальных решений, каждая юридическая задача уникальна и требует персонального подхода.

Строгое соблюдение сроков. Наш огромный опыт в решении сложных юридических вопросов позволяет нам гарантировать клиенту минимальные сроки.

Исходя из буквы закона, залоговый кредитор в банкротстве – это лицо, чье требование к должнику обеспечено залогом. Он обладает особым статусом и правами, а к его требованиям – особое отношение. Эти моменты рассмотрены в статье.

Статус

Закон гарантирует, что залоговый кредитор в деле о банкротстве не перестанет быть залоговым. То есть начало и наступление очередной стадии банкротства не влечёт прекращение залоговых правоотношений. Проще говоря, в обычное необеспеченное денежное обязательство они не превратятся. Об этом, в частности, говорит п. 15 постановления Пленума ВАС РФ от 15.12.2004 № 29, посвященный практике применения Закона от 26.10.2002 № 127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)» (далее – Закон/ФЗ о банкротстве).

По общему правилу требования залоговых кредиторов в банкротстве относят в реестре к 3-й очереди (п. 7.1 ст. 16 Закона о банкротстве).

В то же время права залогового кредитора при банкротстве довольно обширны. Так, он вполне может снять свои требования к банкроту за счёт предмета залога. То есть обратить на него взыскание и продать. Это позволяют сделать общие положения ст. 349 Гражданского кодекса РФ. Механизм рассказываем далее.

Учтите, что залоговый кредитор в банкротстве гражданина – это несколько иной статус, который регулирует статья 213.10 Закона о банкротстве.

Во время финансового оздоровления и внешнего управления

Одна из основных гарантий ФЗ о банкротстве залоговым кредиторам – что с момента введения за должником наблюдения во внесудебном порядке обратить взыскание на предмет залога уже никто не сможет (п. 1 ст. 18.1 Закона о банкротстве). Затем в рамках экономического оздоровления или внешнего управления по суду держатель залога может добиться реализации имущества. На это есть 2 основания (п. 2 ст. 18.1 Закона о банкротстве):

• есть риск потери имущества в залоге или повреждения, что приведёт к падению его цены;
• продажа предмета залога никак не скажется на возможности должника потом восстановить свою платежеспособность должника можно будет забыть (доказать опасность для себя продажи заложенного имущества должен доказать должник).

Если организатор торгов реализует предмет залога, то вырученные деньги идут на удовлетворение требования залогового кредитора. Когда этих средств недостаточно, оставшаяся часть требования удовлетворяется уже в общем порядке – как одно из требований 3-й очереди (п. 5 ст. 18.1 Закона о банкротстве). То есть на этом этапе особый статус залогового кредитора в процедуре банкротства фактически прекращает своё действие.

Отметим, что у залоговых и остальных кредиторов совершенно разные интересы. Поэтому Закон о банкротстве залоговых кредиторов хоть и отделяет от остальных, но ставит в определённые рамки. Например:

• по общему правилу залоговый кредитор может участвовать в собраниях кредиторов без права голоса, но голосует только по вопросам выбора (отстранения) арбитражного управляющего, прекращения конкурсного производства и перехода к внешнему управлению;
• если в ходе финоздоровления или внешнего управления кредитор сам отказался от продажи залога либо суд отказал ему в ответ на его ходатайство о реализации залога, у него есть право голоса (ст. 12, п. 3 ст. 18.1 Закона о банкротстве).

Во время конкурсного производства

Как было сказано, при конкурсном производстве требования залоговых кредиторов гасят за счет стоимости предмета залога (п. 4 ст. 134 Закона о банкротстве). После продажи полученные средства распределяются в следующем порядке (п. 1 ст. 138 Закона о банкротстве).